国产精品一区二区高清在线|爱情岛亚洲av永久入口首页|伊人99综合精品视频|99久久无码中文字幕无码

| 重磅：點(diǎn)擊鏈接下載 《企業(yè)重組和資本交易稅收實(shí)務(wù)研究總結(jié) 萬偉華◎編著 170萬字 解讀政策背后的“稅收邏輯”》 |

?

原創(chuàng) 萬偉華

契約型產(chǎn)品（包括公募基金、私募契約型基金、理財(cái)產(chǎn)品、資管計(jì)劃、資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃、信托產(chǎn)品等）的交易行為是企業(yè)所得稅應(yīng)稅行為，如何確定納稅人比較爭議。

信托在國外可能作為一次征稅，有那么一點(diǎn)點(diǎn)類似合伙企業(yè)，或者由受托人在信托層面納稅，或者由委托人納稅，或者由受益人納稅，只對信托收益納稅，受益人不對分配的信托本金納稅。

國內(nèi)的二次征稅制度與國外的有巨大的差異，生搬硬套顯然是不適應(yīng)國內(nèi)現(xiàn)實(shí)的（國內(nèi)合伙企業(yè)看似是一次征稅，實(shí)質(zhì)是二次征稅，而且目前合伙企業(yè)的一次征稅存在諸多的問題。）。包括信托契約型產(chǎn)品等仍應(yīng)按兩次征稅考慮，因此應(yīng)考慮：

1）委托人將資產(chǎn)信托給受托人，應(yīng)由委托人按市場價(jià)格確認(rèn)收入繳納增值稅、企業(yè)所得稅以及其他各項(xiàng)稅費(fèi)；

2）信托等資管產(chǎn)品運(yùn)營收入暫作為受托人（資管人）企業(yè)所得稅不征稅收入予以不征稅處理，增值稅由資管人（受托人）為納稅人繳納增值稅，土地增值稅、契稅（由受托人代持資產(chǎn)）等其他稅費(fèi)均由受托人為納稅人繳納；

3）受益人對信托分配的收入繳納個(gè)人所得稅或企業(yè)所得稅，轉(zhuǎn)讓信托等資管產(chǎn)品按規(guī)定繳納增值稅。

企業(yè)所得稅法規(guī)定的納稅人包括依照中國法律、行政法規(guī)在中國境內(nèi)成立的企業(yè)、事業(yè)單位、社會團(tuán)體以及其他取得收入的組織，其他取得收入的組織包括民辦非企業(yè)單位、基金會、商會、農(nóng)民專業(yè)合作社以及隨著經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展而出現(xiàn)的其他類型的取得收入的組織。

部份基礎(chǔ)設(shè)施REITs說明書顯示“已和主管稅務(wù)部門確認(rèn)，專項(xiàng)計(jì)劃非企業(yè)所得稅納稅主體。專項(xiàng)計(jì)劃相關(guān)稅收可由專項(xiàng)計(jì)劃份額持有人繳納而不在專項(xiàng)計(jì)劃層面繳納。因此專項(xiàng)計(jì)劃從項(xiàng)目公司取得的利息收入或股東分配收益或分紅以及其他收益無需繳納企業(yè)所得稅?！?/span>

資管計(jì)劃是委托人的資金在資管人處的資金集合，資管計(jì)劃本身確實(shí)不是組織，不是法人單位，卻是在資管人管理下的資金集合，并以資管人為名義對外持有股權(quán)，雖有資管隔離等規(guī)定，但實(shí)質(zhì)資產(chǎn)由管理人持有和管理。

投資者是個(gè)人或企業(yè)所得稅納稅人，持有和管理資管計(jì)劃資金的資管人是企業(yè)所得稅納稅人。資管的投資行為是企業(yè)所得稅和增值稅的應(yīng)稅行為，如果認(rèn)定資管產(chǎn)品是納稅人，應(yīng)以資管產(chǎn)品繳納企業(yè)所得稅和增值稅，如果認(rèn)定資管產(chǎn)品不是納稅人，那么應(yīng)以投資者為納稅人繳納所得稅和增值稅。

財(cái)稅〔2008〕136號、財(cái)稅〔2018〕94號、財(cái)稅〔2018〕95號等社保基金、養(yǎng)老基金的規(guī)定中對此比較明確，對社保基金理事會、社保基金投資管理人運(yùn)用管理的社?；鸹蝠B(yǎng)老基金取得歸屬于社保基金或養(yǎng)老基金的各項(xiàng)收入、作為企業(yè)所得稅不征稅收入。

在之前的財(cái)稅〔2002〕75號規(guī)定中，對社保基金理事會、社?；鹜顿Y管理人管理的社?；鸶黜?xiàng)收入，暫免征收企業(yè)所得稅。

本文認(rèn)為，資管產(chǎn)品的交易行為應(yīng)以資產(chǎn)管理人為納稅人，作為資管人的不征稅收入處理。

《財(cái)政部稅政司 國家稅務(wù)總局貨物和勞務(wù)稅司關(guān)于財(cái)稅〔2016〕140號文件部分條款的政策解讀》認(rèn)為，資產(chǎn)管理的實(shí)質(zhì)就是受人之托，代人理財(cái)。各類資管產(chǎn)品中，受投資人委托管理資管產(chǎn)品的基金公司、信托公司、銀行等就是資管產(chǎn)品的管理人。

在增值稅的規(guī)定中，沒有直接穿透將資管產(chǎn)品投資過程的應(yīng)稅行為視為投資者的投資應(yīng)納稅行為，投資者買賣申贖和獲得分配構(gòu)成另外的增值稅納稅行為，因此增值稅相關(guān)規(guī)定仍是將資管產(chǎn)品應(yīng)稅行為視為以資管人為納稅人。資管產(chǎn)品的增值稅銷售額應(yīng)計(jì)入資管人認(rèn)定一般納稅人的銷售額。